民企混改路徑研究

艾景軍  劉煜

內(nèi)容和提要：

針對我國生產(chǎn)資料所有制結(jié)構(gòu)出現(xiàn)對公有制經(jīng)濟(jì)嚴(yán)重不利的態(tài)勢，如何實現(xiàn)我國憲法中規(guī)定的“堅持公有制為主體、多種所有制經(jīng)濟(jì)共同發(fā)展的基本經(jīng)濟(jì)制度”？本文提出了對民營企業(yè)進(jìn)行混合所有制改造的思想，以期實現(xiàn)全體勞動者對生產(chǎn)資料的共同占有，最終達(dá)到消滅私有制、消滅剝削、共同富裕的目標(biāo)。文章通過股權(quán)架構(gòu)設(shè)計、運(yùn)營決策機(jī)制、企業(yè)黨組織建設(shè)、內(nèi)部監(jiān)督機(jī)制、企業(yè)經(jīng)營目標(biāo)、利潤分配配機(jī)制等方面，對民營企業(yè)混改路徑，進(jìn)行了初步探討，并對推廣民企混改的可行性進(jìn)行了分析和說明。

關(guān)鍵詞：民企混改、共同富裕、企業(yè)黨組織建設(shè)

1 問題的提出

“公有制為主體、多種所有制經(jīng)濟(jì)共同發(fā)展”這是我國基本經(jīng)濟(jì)制度中的重要內(nèi)容，然而現(xiàn)實中公有制經(jīng)濟(jì)比重日益下降。在我國國內(nèi)生產(chǎn)總值中，公有制經(jīng)濟(jì)所占的比例，1978年為99.1%，1997年為75.8%，是名符其實的公有制為主體，然而目前我國國有經(jīng)濟(jì)比重大體上占比30%左右，并且這一比重還在逐漸縮小。根據(jù)國家統(tǒng)計局2019年公布的數(shù)據(jù)，我國企業(yè)法人單位數(shù)為21091270個，其中國有控股企業(yè)法人單位數(shù)和集體控股企業(yè)法人單位數(shù)合計為438937個，占比約為2.08%，其余的非公經(jīng)濟(jì)企業(yè)包括私人控股、港澳臺商控股、外商控股等企業(yè)法人單位數(shù)為20652333個，占比約為97.92%。如果單從企業(yè)法人單位數(shù)看，100家企業(yè)，只有2家是屬于公有制經(jīng)濟(jì)范疇的，公有制經(jīng)濟(jì)被包圍在非公有制經(jīng)濟(jì)的汪洋大海里；非公經(jīng)濟(jì)的比重還在逐漸增加，公有制經(jīng)濟(jì)的比重正在慢慢下滑，之前專屬于公有制經(jīng)濟(jì)的一些領(lǐng)域也正在慢慢受到私有資本的侵蝕，這與社會主義公有制經(jīng)濟(jì)完全是背道而馳的，在經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)上我們正在慢慢滑向資本主義的深淵。如果不盡快想辦法扭轉(zhuǎn)這一局面，我們國家長期以來堅持的社會主義制度根基將會發(fā)生動搖，中華民族為之奮斗的近百年革命成果將要付之東流。

民企混改重點在”改造“上下功夫，國有資本并不會輕易給民營企業(yè)注資，民營企業(yè)要想拿到國有資本信用背書的加持，首先要企業(yè)自身具有強(qiáng)烈混改的意愿，其次是必須企業(yè)經(jīng)營狀況良好，最后也是最重要的一點是，企業(yè)要愿意按照“公有制血統(tǒng)和基因”接受改造，在全員持股基礎(chǔ)上的企業(yè)成為一個自由人自主聯(lián)合的“自由聯(lián)合勞動平臺”，完成“脫胎換骨”式“浴火重生”。

下面分別從股權(quán)架構(gòu)設(shè)計、運(yùn)營決策機(jī)制、企業(yè)黨組織建設(shè)、內(nèi)部監(jiān)督機(jī)制、企業(yè)經(jīng)營目標(biāo)、利潤分配配機(jī)制等方面，對民營企業(yè)混改路徑和方法，進(jìn)行具體闡述。

2.1 股權(quán)架構(gòu)設(shè)計

地方或中央國有資產(chǎn)投資管理公司選取符合標(biāo)準(zhǔn)的民營企業(yè)，與入選企業(yè)簽訂《民營企業(yè)混合所有制股份改造協(xié)議》，以不高于50%不低于1%的比例進(jìn)行參股，民營企業(yè)的總資產(chǎn)以實有凈資產(chǎn)核算，不進(jìn)行企業(yè)估值，參股比例依據(jù)具體情況而定，如果國資對投資以收益為主要目標(biāo)，比例可以適當(dāng)大些，如果以混改增大本地區(qū)公有制經(jīng)濟(jì)比例為目標(biāo)，參股比例可以小些。在早期建議以1%的比例參股，這個比例的巧妙之處在于，1%的比例意味著在分紅時，國有資本應(yīng)得的那一份，基本不會面臨道德風(fēng)險，民營企業(yè)不會也不值得為這個比例財務(wù)作假。1%的比例按照公司法，國有資本具備了隨時查賬的法定權(quán)利，足以起到財務(wù)監(jiān)督的作用。小即是大，比例越小，相同數(shù)量的國有資本，就可以監(jiān)控收編更多的民營企業(yè)，可以賦予國有資本一百倍杠桿的影響力。

由于國有資產(chǎn)投資管理公司只占有1%的股份，不需要不直接參與企業(yè)的日常經(jīng)營管理與決策，僅派出聯(lián)絡(luò)員參加每月的董事會，聯(lián)絡(luò)員負(fù)責(zé)對企業(yè)進(jìn)行財務(wù)與稅務(wù)的規(guī)范性監(jiān)督，作為回報，企業(yè)在協(xié)議中需要承諾國有資產(chǎn)的增值與保值，無論企業(yè)的盈虧狀況如何，必須保證國有資本隨時剛性承兌。

全員持股，員工入股率不低于80%，力爭100%員工參與持股，采取“積攢式”動態(tài)股權(quán)的方法，借鑒眾籌股權(quán)的思想，不需要人為分配股份比例，投資主體的股份占比由出資額度占總股本比例決定?？傎Y本額度上不封頂，并且每年都會發(fā)生變化，動靜適度結(jié)合，保持流動活力，又有一年的穩(wěn)定期經(jīng)營資金保障?？傎Y本額度的計算以公司實際凈資產(chǎn)為準(zhǔn)（固定資產(chǎn)+流動資產(chǎn)+應(yīng)收-應(yīng)付），品牌、商標(biāo)、專利及廣告投入等無形資產(chǎn)不計算在內(nèi)，不進(jìn)行公司總體估值，退出時也同樣不進(jìn)行估值。

杜絕干股，所有投資主體必須是實際出資，才能成為公司股東，不搞干股和身股，全部為銀股。錢在哪兒心在哪兒，不實際出資，調(diào)動勞動者積極性的效果會大打折扣。收了員工的錢，也就收了他的心，連帶著他背后的社會資源。

杜絕僵尸股份，任何投資主體一旦和公司的經(jīng)營管理沒有任何關(guān)聯(lián)，必須退出股份，退出時機(jī)為年底會計決算之后的融資窗口期。退出資本額度等于占股比例乘以公司現(xiàn)有凈資產(chǎn)總額。

動態(tài)股份，以一個經(jīng)營財務(wù)年度為單位，每年1月1日至1月20日期間為融資窗口期，集中辦理投資主體的股份資本的進(jìn)入與退出。

由于國有資本的注入，民營企業(yè)除了直接獲得少量經(jīng)營資金外，更主要的是增加了企業(yè)的信用背書，使企業(yè)的無形資產(chǎn)得到增值，更加有利于業(yè)務(wù)的開展，作為回報，企業(yè)在協(xié)議中需要承諾本企業(yè)的所有人力物力資源，在地方政府或國家有需要的時候能夠為國家所用。協(xié)議中對這種需要的前提條件進(jìn)行明確的界定；需要的前提條件包括：企業(yè)所在地區(qū)發(fā)生嚴(yán)重自然災(zāi)害（洪水、里氏7.0級以上地震）、地區(qū)性或全國性嚴(yán)重疫情、大規(guī)模的社會動亂和國家全面進(jìn)入戰(zhàn)爭狀態(tài)。

當(dāng)前提條件被觸發(fā)以后，企業(yè)的執(zhí)行董事（企業(yè)黨支部書記），根據(jù)地方政府或國家需要統(tǒng)一調(diào)配企業(yè)的人力物力資源，幫助政府應(yīng)對危機(jī)。這里有兩種可能存在的情況，并且是大概率的可能性，第一、由于所處行業(yè)的不同，即便危機(jī)發(fā)生，地方政府或國家也不一定對企業(yè)有需求；第二、即使該企業(yè)的人力物力資源被政府征用，也不一定就是無償征用，當(dāng)危機(jī)過后，地方政府或國家也可能會對企業(yè)進(jìn)行補(bǔ)償甚至是超額獎勵。但是在協(xié)議中需要做出最壞的設(shè)想，必須注明企業(yè)的一切可以被無償征用。

2.2運(yùn)營決策機(jī)制

 企業(yè)運(yùn)營決策機(jī)制，采取民主集中制的方法。同股不同權(quán)，執(zhí)行董事?lián)碛幸黄狈駴Q權(quán)；公司創(chuàng)始人是公司的靈魂人物，因此執(zhí)行董事原則上由公司創(chuàng)始人擔(dān)任，創(chuàng)始人退出公司或不愿意擔(dān)任的，必須由第一大股東擔(dān)任執(zhí)行董事，如果第一大股東不能擔(dān)任執(zhí)行董事的，在融資窗口期將能擔(dān)任執(zhí)行懂事的人調(diào)整為第一大股東。執(zhí)行董事對公司的盈利負(fù)責(zé)，以自有股本作抵押確保全體投資人的收益。財務(wù)年度經(jīng)營發(fā)生虧損部分，用執(zhí)行董事的股本彌補(bǔ)經(jīng)營損失，財務(wù)年度經(jīng)營盈利的，拿出盈利的5-10%用于獎勵給執(zhí)行董事，當(dāng)股人數(shù)較多，股權(quán)過于分散時，第一大股東股份比例低于35%時，采取同股不同權(quán)的方法，給執(zhí)行董事保留一票否決權(quán)。

俗話說“家有千口主事一人”，沒有集中的民主是假民主，是無休止的爭吵和內(nèi)耗。為公司內(nèi)耗設(shè)置一道底線和防火墻，但是日常決策仍然要盡量采取民主，董事會投票決策采取三層面表決機(jī)制。第一層面是少數(shù)服從多數(shù)機(jī)制，董事會成員每人一票進(jìn)行表決。董事會成員對表決結(jié)果存在異議的，進(jìn)入第二層面表決，由各個董事進(jìn)行股權(quán)表決。股權(quán)表決結(jié)果仍然不能統(tǒng)一思想的，由執(zhí)行董事做最后的裁決。辯證唯物主義認(rèn)為，事物的滅忙的主要原因是由于事物的內(nèi)部矛盾，一個公司垮臺的根本原因絕不是競爭對手的原因，主要原因在公司內(nèi)部管理出現(xiàn)了問題，同股不同權(quán)的民主集中制原則，最大限度消解公司內(nèi)部矛盾，使企業(yè)基業(yè)長青。

為了規(guī)避絕對權(quán)威滋生腐敗，執(zhí)行董事做最后裁決權(quán)也要加以限制。對外投資、對外融資、產(chǎn)品定位、產(chǎn)品定價、銷售政策、關(guān)鍵崗位的人士任命等事關(guān)公司戰(zhàn)略和重大利益的，執(zhí)行董事可以動用一票否決權(quán)，事關(guān)執(zhí)行董事本人年薪待遇等自身利益的表決，執(zhí)行董事否決權(quán)自動失效。

2.3企業(yè)黨組織建設(shè)

堅持“支部建在企業(yè)上”的原則，鼓勵企業(yè)員工和業(yè)務(wù)骨干積極加入黨組織，企業(yè)內(nèi)部建立起黨支部或黨的委員會，執(zhí)行董事為黨支部書記或黨委書記；以確保黨對企業(yè)的絕對領(lǐng)導(dǎo)。這就意味著只有那些企業(yè)靈魂人物是黨員的民營企業(yè)，才具備混改的前提條件，第一大股東以及其他骨干人員，多數(shù)是共產(chǎn)黨員的企業(yè)，混改才會更加容易成功。如果國資參股部分已經(jīng)是第一大股東，執(zhí)行董事就可以由國資代表出任，就更加鞏固了黨對企業(yè)的領(lǐng)導(dǎo)與掌控。

2.4內(nèi)部監(jiān)督機(jī)制

股東間的信任問題是中小型民營企業(yè)投資主體的最大痛點，而信任問題源自對道德不確定性的恐懼，借助于管理制度的設(shè)計規(guī)避經(jīng)營者道德的不確定性。由于互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的不斷進(jìn)步，召開云端網(wǎng)絡(luò)視頻會議十分方便，每月都召開或根據(jù)緊急情況隨時召開全體股東會議或者董事會已不是什么難事。公司實行內(nèi)部賬務(wù)公開，進(jìn)行民主監(jiān)督，每月召開例行全體股東會或董事會，采取薄記的手段，作為計劃執(zhí)行和對生產(chǎn)過程的控制和銷售業(yè)績總結(jié)，審查月度經(jīng)營狀況和財務(wù)收支明細(xì)，實行陽光操作，對貪污腐敗實行零容忍，全體股東對月度財務(wù)報表進(jìn)行電子簽名確認(rèn)。

2.5企業(yè)經(jīng)營目標(biāo)

企業(yè)以全體勞動者的共同富裕為經(jīng)營目標(biāo)，通過全員持股，在企業(yè)內(nèi)部消滅剝削，將管理者和被管理者身份，從原來的資本家與工人的階級對立關(guān)系，轉(zhuǎn)變成平等的合伙人關(guān)系。企業(yè)是自由人的自主聯(lián)合體，企業(yè)的發(fā)展紅利必須惠及每一個勞動者，讓全體員工都享有財富積累的獲得感。

企業(yè)不以上市為經(jīng)營目標(biāo)。所謂上市即企業(yè)證券化，就是企業(yè)發(fā)行股票上市融資，向非確定目標(biāo)人群募集資金，上市公司絕大多數(shù)的投資者并不直接參與企業(yè)的經(jīng)營管理，投資者不是勞動者，于是就會產(chǎn)生資本的剝削問題。如果企業(yè)內(nèi)的經(jīng)營者，不用說大部分的普通員工，甚至是高層管理者都不一定是投資人，他們怎么能夠用心的去把企業(yè)經(jīng)營好，他們關(guān)心的僅僅是個人的薪水和獎金是否豐厚。往往是企業(yè)從股市圈來大筆的資金，三兩年之內(nèi)揮霍一空，企業(yè)破產(chǎn)只剩下“一地雞毛”。這絕不是社會主義的企業(yè)所要的結(jié)果，社會主義企業(yè)是全體勞動者共同占有生產(chǎn)資料，實現(xiàn)共同富裕。任何投資主體一旦和公司的經(jīng)營管理沒有任何關(guān)聯(lián)，他已經(jīng)不是該企業(yè)的勞動者了，就不能參與共同占有生產(chǎn)資料了，必須退出股份，這就是前面股權(quán)架構(gòu)中規(guī)定的杜絕僵尸股份的理論依據(jù)。

2.4利潤分配機(jī)制

日常運(yùn)營實行按勞分配的原則，決算分紅按照股份比例分紅，體現(xiàn)公平、公正的原則，個人要想取得更多的分紅，個人可以增加對公司的投資。公司內(nèi)部結(jié)算非常重要，各個部門間實行模塊化管理和結(jié)算，每一個部門都成為利潤的創(chuàng)造者，公司與生產(chǎn)部之間按計件工資制結(jié)算每噸產(chǎn)品的生產(chǎn)費(fèi)用，與銷售部之間以有效的銷售量（貨款回籠的銷售量）結(jié)算銷售提成。全員持股全員銷售，無論是高管還是員工，主要收入應(yīng)該以日常銷售提成和年終分紅為主，日常固定工資僅僅占個人收入的一小部分，這樣才是公司運(yùn)營的比較理想狀態(tài)。另外，公司與執(zhí)行董事之間建立以個人股本抵押為基礎(chǔ)的經(jīng)營者獎懲制度，除基礎(chǔ)年薪以外，設(shè)立經(jīng)營效益獎懲比例掛鉤機(jī)制，根據(jù)行業(yè)特點和企業(yè)規(guī)模不同，拿出企業(yè)年盈利的5-10%做為執(zhí)行董事的獎勵。同時，不能只有獎勵措施沒有懲罰措施，執(zhí)行董事把企業(yè)經(jīng)營虧損了，用抵押的股本資產(chǎn)賠付公司的虧損額，資產(chǎn)賠付不足以彌補(bǔ)獎懲比例虧損額的還要坐牢，甚至以瀆職罪入刑才行。

這些年來國有企業(yè)改革難點就是企業(yè)家的勞動積極性問題無法妥善解決。民企混改實行執(zhí)行董事負(fù)責(zé)制，企業(yè)家本身及即是投資人也是經(jīng)營者，實現(xiàn)了勞資一體化的理想狀態(tài)，加上內(nèi)部監(jiān)督機(jī)制和獎懲機(jī)制，企業(yè)家勞動積極性被充分調(diào)動起來，使“企業(yè)家才能”得以充分發(fā)揮。

3 推廣民企混改的可行性說明

 就像目前的國企混改一樣，民營企業(yè)的混改，也不應(yīng)當(dāng)定任務(wù)、定目標(biāo)，宜概則改，根據(jù)企業(yè)自身需要或國有資產(chǎn)投資管理公司的實際情況決定。在國有國有資產(chǎn)投資管理公司財力允許的情況下，遴選適合混改的民營企業(yè)需要堅持標(biāo)準(zhǔn)，不能魚龍混雜，需要選出那些創(chuàng)始人有社會主義覺悟的優(yōu)秀民營企業(yè)進(jìn)行投資，確保國有資產(chǎn)增值保值的同時，擴(kuò)大國有資產(chǎn)的控制力和影響力。符合混改的民企一般應(yīng)有一下特征標(biāo)準(zhǔn)：

?  企業(yè)實控人應(yīng)為共產(chǎn)黨員，并且具有高度的共產(chǎn)主義覺悟的和高尚的道德情操；

?  企業(yè)應(yīng)實行的是企業(yè)社會主義制度，企業(yè)內(nèi)部已經(jīng)實現(xiàn)公有制，即股權(quán)結(jié)構(gòu)為全員持股，或至少員工參股率達(dá)到80%；

?  企業(yè)執(zhí)行的是民主集中制，同股不同權(quán)，執(zhí)行董事?lián)碛幸黄狈駴Q權(quán)；

?  全體股東同意并在《民營企業(yè)混合所有制股份改造協(xié)議》上簽字畫押。

按照上述標(biāo)準(zhǔn)，民營企業(yè)適合于混改的目前仍然屬于鳳毛麟角。因此，民營企業(yè)混改目前還不具備大面積推廣的可能性和，當(dāng)然也沒有大面積推廣的迫切性。一方面，由于民營企業(yè)數(shù)量巨大，并且中、小、微企業(yè)居多，每個企業(yè)僅派駐一個聯(lián)絡(luò)員都是不現(xiàn)實的；另一方面，按照上述方法對民企進(jìn)行混改，并不是所有的民營企業(yè)都能夠接受的，也不是所有的民企都符合混改的標(biāo)準(zhǔn)；第三，受國有資產(chǎn)投資管理公司的財力所限，也無法立即對民營企業(yè)進(jìn)行大規(guī)模混改。但是它必然是民營企業(yè)的未來發(fā)展方向，因為只要我們還要走社會主義道路，將來的企業(yè)必然都是要實行公有制的，而企業(yè)產(chǎn)權(quán)的混合所有制是公有制在社會主義初級階段的一種表現(xiàn)形式，因此無論是國有企業(yè)還是民營企業(yè)，遲早都會經(jīng)歷混合所有制股份改造的過程。

這種推廣進(jìn)程的快慢，取決于廣大民營企業(yè)家總體的道德覺悟。國有企業(yè)混改目前仍然在持續(xù)推進(jìn)中，但是個別地方把混改當(dāng)成了目標(biāo)，規(guī)定一定時期內(nèi)完成多大比例，甚至政府直接干預(yù)搞“拉郎配”；更有甚者，把國企混該直接搞成了私有化，這些做法都是不妥的，就像我們不能跑步進(jìn)入共產(chǎn)主義一樣，無論國有企業(yè)還是民營企業(yè)混改，都不能為了混改而混改，都必須從實際出發(fā)，實事求是，根據(jù)企業(yè)自身發(fā)展需要進(jìn)行。國企混改目的為增強(qiáng)國有企業(yè)活力，民營企業(yè)混改是為了增大公有制經(jīng)濟(jì)比重，向全面實現(xiàn)社會主義公有制邁進(jìn)， 必須是成熟一個混改一個，不可操之過急，因為消滅私有制全面實現(xiàn)公有制的社會主義，相當(dāng)于是進(jìn)行一次經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域的革命，絕不可能是一蹴而就、一朝一夕的事情，需要經(jīng)歷艱難曲折的過程，只能是先從零星的有社會主義道德覺悟的民營企業(yè)開始，慢慢呈現(xiàn)星火燎原之勢。

A Study into Hybrid Reform Tracks in Private Enterprises

Ai Jingjun¹  LiuYu²

 1 Human Resources and Social Security Bureau, Haidian District, Beijing；2 Huaibei Normal University

  Abstract  In light of the fact that the ownership structure of the means of production in China is seriously unfavorable to the public ownership economy, how can we attain the basic economic system of "adhering to the public ownership system as the main body and common development of the economy of multiple ownership systems" as is stipulated in the Constitution of China?This study proposes a mixed ownership transformation of private firms in order to attain universal ownership of production materials and, ultimately, to achieve the objective of abolishing private ownership and exploitation, and of achieving common prosperity. The article provides a preliminary discussion on the track to hybrid reform of private enterprises through design of equity structure, operation and decision-making mechanism, enterprise party organization, internal supervision mechanism, enterprise business objectives, and profit distribution allocation mechanism, among others. It also analyzes and interprets feasibility of promoting hybrid reform of private enterprises.

  Key Words Hybrid Reform in Private Enterprises, Common Prosperity, Enterprise Party Organization Construction